中国金融界最大的一笔海外收购正在酝酿之中。冲在前线的是中国近年来资本市场上的风云人物,隐于其后的是国有大型金融机构,助力者来自中东、新加坡等主权财富基金。目标是需钱孔急、待价而沽的友邦保险。
在上市、整体出售等一系列方案先后搁浅的情况下,美国国际集团(AIG)再次启动了旗下亚洲寿险业务友邦保险(AIA)的上市计划。8月初,AIG在财务顾问高盛的帮助下,召集投资者对AIA的30%股权进行竞标,该部分股权初步估价在100亿美元左右。
AIA是金融危机后掉落在市场上最诱人的苹果。此前一直因价格和风险因素犹豫不决的中资竞购者最终浮出水面,成为本轮竞购的强力组织者。
接近交易的人士告诉本刊记者,目前冲在最前面的分别为复星集团董事长郭广昌组建的竞购团(截至本刊截稿,多位人士透露,郭已退出竞购,但亦不排除是谈判策略的可能)、原高盛大中华区主席胡祖六牵头的投资团以及太平洋投资集团(Pacific Alliance Group)董事长单伟建等人牵头的投资团。8月初各方已递交标书,这宗价值百亿美元的交易已一触即发。
AIA的收购,对于竞购者而言是一场遭遇战。在短时间内筹资、谈判、争取审批,一气呵成地完成绝非易事。相较此前中投投资百仕通、摩根,AIA本身的估价已较充分,财务投资者很难出具高溢价,因而各方真正冀望的主角则是尚未完全公开收购意图的中国战略投资者,而在这个名单上,呼声最高的包括中国人寿、信达资产管理公司、平安保险,甚至国家开发银行。“AIA的最后买家会是亚洲和中国的主力金融机构,‘大猫’还在后面。”一位国际资本市场资深人士表示。