医学影像检查是多数疾病干预前的基础性诊断依据之一，相关医学影像设备在构建临床诊疗体系中必不可少。目前，医学影像设备产业链已经形成了完整的产业链，产业链涵盖了从原材料及零部件供应、技术研发、生产制造、到最终应用服务的全过程。

一、产业链

医学影像设备产业链上游主要为原材料、零部件、核心组件，原材料主要包括化工材料、金属材料、陶瓷材料。零部件主要包括PCB、传感器、显示屏。核心组件主要包括X线探测器、高压发生器、球管/X射线管、超导主磁体、冷光源、数据处理系统、图像处理系统。中游为医学影像设备生产制造，医学影像设备主要包括磁共振成像（MRI）设备、分子影像（MI）设备、X 射线计算机断层扫描成像（CT）设备、超声（US）设备、X 射线成像（XR）设备、内窥镜。下游为终端使用场景，主要包括医疗机构、医学影像中心、第三方实验室、体检中心。

二、上游分析

（一）传感器

1.传感器市场规模

传感器是连接物理世界和数字世界的桥梁，指能感受规定的被测量并按照一定规律转换成可用信号的器件或装置。我国传感器市场规模近年来实现显着增长，2023年中国传感器市场规模为3324.9亿元， 2024年中国传感器市场规模将达3732.7亿元。

2.传感器市场竞争格局

我国传感器行业竞争格局逐渐趋于稳定。其中，大立科技是国内少数能够独立研发、生产红外热成像相关核心芯片，机芯组件到整机系统全产业链完整的高新技术企业，旗下传感器业务占比高达90%以上，主要生产红外温度成像传感器；华工科技是全球有影响力的传感器系统解决方案提供商，传感器产品主要应用于智慧出行、智慧家庭、智慧医疗、智慧城市等领域，具有较强的竞争优势。

（二）X线球管

1.X线球管市场规模

X线球管使用寿命一般在1-3年（一般可用10-20w秒，寿命和使用情况有关，使用液体轴承等技术可以延长球管寿命），因此球管是设备使用期间的主要成本。根据Mordor Intelligence的估计，全球X线球管市场规模约28亿美元。按照我国2.6万台CT和7万台DR的保有量，平均进口价1万美元计算，我国每年X线球管替换市场规模超过30亿元。

2.X线球管重点企业

X线球管技术壁垒较高，研发周期长，因此技术长期控制在国外公司手中，当前球管几大国产X线核心球管设备厂商主要有医源医疗、瑞能医疗、思柯拉特等。

（三）X线探测器

1.X线探测器市场规模

2021年全球X线探测器市场规模20.79亿美元，2023年增至22.07亿美元。2024年全球X线探测器市场规模将达22.79亿美元，2027年将进一步增长至24.93亿美元。

2.X线探测器重点企业

X线探测器重点企业主要包括奕瑞科技、康众医疗、Varex、Trixell、Vieworks、Fujifilm、Canon等。

三、中游分析

（一）医学影像设备市场规模

受益于医疗新基建和政策的驱动，中国医学影像设备的市场规模稳健增长。2019年中国医学影像设备市场规模824亿元，2023年增至1245亿元。2024年中国医学影像设备市场规模将达到1360亿元。

（二）医学影像设备市场结构

医学影像设备分支众多，中国医学影像设备市场中，CT市场规模居首位，占比达32%。其次分别为XR、超声设备、MR、PET/CT，占比分别为23%、19%、17%、2%。

（三）医学影像设备装机量

与发达国家相比，中国CT、MRI及PET/CT的装机量不足。日本和美国的每百万人均CT装机量分别是中国的3.7倍及1.5倍；日本和美国的每百万人均MRI装机量分别是中国的4.1倍及2.9倍；以及日本和美国的每百万人均PET/CT装机量分别是中国的10.2倍及8.2倍。

（四）医学影像设备中标规模

2019-2023年间，中国国内医学影像设备公开中标金额呈波动增长趋势，2023年达825.8亿元，较2019年增加300亿元左右，年复合增长率达到11.75%。2024年中国国内医学影像设备公开中标金额将达924.76亿元。

（五）医学影像设备重点企业

医学影像设备重点企业主要包括：医科达、万东医疗、东软医疗、迈瑞医疗、联影医疗、理邦医疗、开立医疗、祥生医疗等。

（六）医学影像设备上市企业热力分布图

四、下游分析

（一）医院

近年来，我国医院数量持续增长。2019年全国共有医院3.4万个。2023年年末全国共有医院3.9万个，其中，公立医院1.2万个，民营医院2.7万个。2024年中国医院数量将达4.1万个。

（二）健康体检

1.健康体检人数

健康体检作为预防的第一道关口，通过筛查获取健康信息和风险隐患，能够指导后续预防和健康管理，在后续健康管理、疾病预防乃至整个生态链协作中起着至关重要的作用。近年来，我国健康检查率不断提升，健康体检人数持续增长。2023年中国健康体检人数达5.25亿人， 2024年将增至5.43亿人。

2.健康体检市场规模

近几年，国民生活水平提高、健康观念深入人心，以及消费升级，国民健康体检行业的市场需求旺盛。2023年中国健康体检市场规模达2336亿元。2024年中国健康体检市场规模将超2500亿元。

（3）第三方医学影像中心

中国第三方医学影像中心市场规模由2019年的12亿元增长至2023年的29亿元，复合年增长率为24.7%。2024年中国第三方医学影像中心市场规模将达37亿元。